La fabrique de la finance / The making of finance
(From the editor’s website) Using a variety of theoretical frameworks drawn from the social sciences, the contributions in this edited collection offer a critical perspective on...
(From the editor’s website) Using a variety of theoretical frameworks drawn from the social sciences, the contributions in this edited collection offer a critical perspective on...
Je signale dans le numéro 102 de la revue Risque un article d’Arnaud Chneiweiss et Maud Schnunt sur la dérive réglementaire qui caractérise l’emballement du régulateur après la crise de 2008 : “Compliance. Une...
On se rappelle de la question que posa la Reine Élisabeth d’Angleterre à Luis Garicano (professeur à la London School of Economics), à la suite de la crise financière de 2008 : “Pourquoi les...
Lors du dernier colloque AFIR/ERM de l’Association actuarielle internationale (International Actuarial Association) de Sydney (23-27/08/2015), avec Jacques Lévy Vehel (INRIA, Regularity Team), nous avons présenté un article qui introduit la notion de “risque de...
La financiarisation de l’économie réelle est un sujet de préoccupation pour la société dans son ensemble. Les prises de conscience d’un dysfonctionnement profond de l’économie financiarisée ont eu lieu et de nombreuses voix se...
Parution du numéro 64 de la revue Cités. Philosophie, Politique, Histoire, que nous avons coordonné avec Emmanuel Picavet (Professeur, Université Paris 1 Panthéon-Sorbonne et chaire Ethique et Finance, FMSH) et Gilles Campagnolo (Directeur de...
J’ai proposé l’hypothèse du virus brownien après la crise financière de 2008 pour compléter les analyses alors existantes de la crise (économique, financière, réglementaire, monétaire etc.) par une analyse de la dimension cognitive de...
Peut-on justifier (avec quelle sorte d’arguments ?) la rémunération élevée des chefs d’entreprise et les écarts très importants de revenus entre les salariés et les dirigeants d’une entreprise ? L’ouvrage de Thomas Piketty (Le...
Deux mathématisations différentes du risque financier se partagent les modélisations de la finance et s’opposent dans les représentations du monde qu’elles impliquent. L’article “Deux mathématisations de la finance : Napoléon et Arlequin”, que j’ai...
Aujourd’hui, on imagine souvent le risque de modèle comme un écart entre une réalité “complexe” et un modèle “trop simple”. Une variante de cette conception est le fameux GIGO (“Garbage In, Garbage Out”) :...
Une tendance actuelle pour prendre en compte financièrement les caractéristiques écologiques ou environnementales associées à la notion de “long terme” est de calculer des valeurs actuelles d’impacts futurs avec des taux d’actualisation [1] incluant...
Christian Walter, Jumps in financial modelling: pitting the Black-Scholes model refinement programme against the Mandelbrot programme, FMSH-WP-2015-95, avril 2015. Updated version published with important modifications: “The Extreme Value Problem in Finance: Comparing the Pragmatic...
Working Paper. Télécharger ici / Download here / HALSHS : Les deux quantifications de la théorie financière. Contribution à une histoire critique des modèles financiers [The two quantifications of the financial theory. A contribution...
Paris, Economica, juin 2013, 436 p. Collection Assurance Audit Actuariat. ISBN : 978-2-7178-6070-2 Pour en savoir plus sur le site de l’éditeur/ More details visit the editor’s website Récompensé de la mention d’honneur du...
FMSH-WP-2013-33. Pour télécharger ce document sur HALSHS Ce texte reproduit le chapitre 2 de mon ouvrage Le modèle de marche au hasard en finance. Résumé Le modèle de marche au hasard en finance peut...